تحلیل بازارامروزدوشنبه 13 بهمن 99
  • محمد شعبانی
  • 29 روز پیش
  • 7:55 ب.ظ

امروز هم بازار یک روز زشت و اعصاب خرد کن را پشت سرگذاشت امروز با خود فکر میکردیم ای کاش بازار ساعت 11 تمام می شد و همه چیز می رفت پی کارش ولی این نوع فشار فروش در این قیمت ها روی این نقاط حمایت واقعا عجیب است . البته بازار هم هر روز یک چالش و یک اتفاق خاص را دارد و امروز هم داستان فملی برای بازار جالب بود.بازار به اخبار مثبت احتیاج دارد. به نظر در شرایط فعلی دو موضوع میتواند به عنوان اهرم موثر و مفید برای رشد قیمت باشد . یکی تحولات دلار و نرخ ارز و دیگری تحولات سود و سود اوری شرکت ها … البته اخبار و رایزنی های پیرامونی هم باید شدت گرفته و رسانه ای هم بحث شود .

بازار هنوز به جرات خرید قوی نرسیده خوب حرکت میکند گارد میگیرد بلند می شود که بزند ولی ضرب دست او نمیتواند کاری از پیش ببرد . بازار با مختصات سیاسی اقتصادی متعددی مواجه شده که باید بتوانند تا حدودی مسیر خود را روشن کنند یکی از ریسک هایی که مدت ها قبل در مورد ان قبل از انتخابات امریکا و اثرات آن در بازار صحبت می کردیم همان حس بلاتکلیفی است که امروز سراغ بازار آمده و البته این را هم باید گفت که امروز احتمالا بایدن با سخنرانی خود کمی فضا را روشن‌تر خواهد کرد سیاست های ارزی نیز تا حدودی روشن تر می شود

وقتی این اتفاقات افتاده و فضا کمی شفاف‌تر شود نقدینگی تکلیف خود را با بازار می دانند حداقل می‌تواند بر مبنای دقیقتری محاسبات خود را پیش ببرد از همین رو امروز و روزهای آتی به نوعی تا ۲۰ بهمن روشن شدن فضای نرخ ارز ریسکهای سیاسی و سود شرکت ها عامل مهمی برای بازار خواهد بود البته بازار هرچه جلوتر می رود زمان را می خرد و ریسک را برای خود را کاهش می دهد

یک نکته در مورد رئیس جدید و تصمیمات عملکرد و سوت خلدب او بگوییم .مطلع شدیم که در جلسات متعدد با فولادی‌ها مجلس دولت و بانکها در پی ریسک زدایی و کاهش تنش و تجدید قوا در بازار است این اتفاق بسیار خوبی است و از بورس و ریاست آن هم همین انتظار را می رود که با قدرت و چانه زنی که دولت در اختیار او قرار داده بتواند کمی فضا را تلطیف تر کرده و فضای بازار را به سود خود تغییر دهد دیروز شنیدم که با برخی بانک‌ها نیز جلساتی برگزار شده تا حمایت از بازار صورت گیرد حتی همتی هم حمایت از بازار سرمایه و کاهش نرخ سود را رسماً اعلام کرد به نظر در کنار اتفاقاتی که در حال رخ دادن است ما به شدت به اخبار مثبت نیاز داریم این اخبار باید به بازار ارائه شده تا بازار بتواند بر ترس خود غلبه کرده و با قدرت و شجاعت بیشتری سهم بخرد در واقع در بین بازی حقیقت و شجاعت بازار تا به امروز سراغ حقیقت میرفت اما از این به بعد باید بتواند روی شجاعت خود تکیه کند

در سوی دیگر گزارش ها پیش بینی سود دیروز با کرازی و امروز با فملی کتوکا نوری و… فصل جدیدی را آغاز کردند کار ما کمی زیاد می شود اما هیچ کاری شیرین تر از پوشش تحولات بنیادی و گزارش‌های بازار نیست بازار درگیر اعلام پیش بینی سود خواهد شد اما دیروز در بخش هایی در مورد این موضوع صحبت شد و امروز هم نکاتی دیگر را یادآوری می کنیم یکی از نکات این است که شرکت ها باید محافظه کاری را کنار گذاشته و گزارش ها را به شکل واقعی و نرمال بدهند ببینید تعارف که نداریم تا پایان سال مالی کمتر از ۴۵ روز مانده در واقع شرکت ها فقط ۴۵ روز را پیش بینی می کنند .از همین رو پرهیز از محافظه‌کاران می‌تواند مستقیم در دستور کار باشد ک تکیه بدان اثرات منفی در قیمت سهم و بازار داشته باشد و حتماً شرکت‌ها باید درک کنند که امروز بازار به اطلاعات واقعی نیاز دارد و این اطلاعات را هر طور شده در اختیار سهامداران بگذارد. تاکید می کنیم اصلاً نمی‌شود دست بالا پیش بینی کنید فقط کافی است واقعیت را بیان کنید و نکته بعد ببینید هر پیش بینی مفروضاتی دارد پیش بینی سود و زیان شامل فروش بهای تمام شده سایر هزینه های عملیاتی هزینه‌های مالی درآمدهای سرمایه گذاری و مالیات و البته ممکن است موارد دیگر را نیز در بر بگیرد شرکت ها صرفاً باید به ارائه یک عدد اکتفا کنند به نظر باید جزئیات این پیش بینی بر روی کدال قرار داده شود. برای اینکه هرچه اطلاعات بیشتر قوی تر به بازار برسد قدرت تجزیه و تحلیل و پیش بینی بیشتر خواهد شد و سوی دیگر در سوی دیگر سهامداران نیز کمکم تمرین می کنند که سود شرکت‌ها را دقیق تر و خاص تر بررسی کنند و جزئیات آن را داشته باشند

فقط بازهم یک نکته را تاکید کنیم… عزیزان در جریان باشید دورانی که سود را پایین پیش بینی کنید و بعد در عملکرد واقعی طی شرایط محیطی سود رشد کند و بگویید سود افزایش یافته است و این عملکرد ما بوده مال قدیم است امروز هزاران هزار چشم و گوش تحلیل گر بینا شما را قضاوت میکنند .


دیدگاه شما
guest
0 Comments
Inline Feedbacks
View all comments